급증하는 부동산 P2P "올해는 부실 위험 크다"

고수익·안정성 자랑하지만…사실과 달라

후순위 담보는 많고 심사역 제대로 갖춘 곳은 적어

 

[사진제공=아이클릭아트 ]

아주경제 윤주혜 기자 = 연간 10%~20%에 육박하는 고수익으로 인해 부동산 P2P대출이 무섭게 증가하고 있다. 하지만 올해 부동산 경기가 하락세에 접어들 것이란 전망이 나오고 있어 신중한 접근이 필요하다는 지적이다.

31일 한국P2P협회에 따르면 회원사의 PF(프로젝트 파이낸싱) 누적대출액은 12월말 기준으로 1963억8790만원을 기록했다. 

크라우드연구소의 조사에 따라도 전체 P2P 업권의 부동산 담보대출은 12월말 기준으로 3982억원으로 이 가운데 PF대출은 총 2505억원(62.9%)이다. 현재 담보대출을 취급하는 P2P업체는 92개사(종합 포함)이고, 이 중 PF대출을 취급하는 곳은 총 48개사(종합 포함)다.

이처럼 PF대출이 인기있는 이유는 높은 수익률 때문이다. PF대출에 투자한 A씨(31세 직장인)는 "마땅한 투자처가 없던 차에 10%를 웃도는 수익률을 보장한다기에 투자를 결심했다"며 "부동산이니 비교적 안전하다고 판단했다"고 말했다.

대부분 투자자들은 PF대출이 안정성과 수익성을 모두 갖췄다고 생각한다. 하지만 PF대출은 프로젝트의 사업성을 평가해 자금 지원을 결정하는 구조이기 때문에 사업성을 면밀히 따지지 않는다면 손실이 커질 수 있다.

지난 2011년 저축은행 16곳이 영업정지가 됐던 것도 PF대출을 취급하다가 2007년 글로벌 금융위기가 터지면서 부동산 침체로 부실이 연달아 발생했기 때문이다.

특히 P2P 부동산 상품은 신탁사에서도 외면받는 경우가 많다. 안전한 1순위 담보와 달리 후순위 담보가 많기 때문이다.

업계 관계자는 "2순위는 부실 위험때문에 신탁사에서 안 받아준다"며 "기존 금융권에서 대출을 받았으면 금융권의 동의가 있어야 신탁이 가능한데 금융권에서도 동의를 잘 안 해준다. 신탁사 입장에서도 굳이 2순위건을 받아서 리스크를 감수할 필요가 없지 않겠냐"고 반문했다.

문제는 일부 P2P 업체들이 2순위 근저당 상품을 두고 대형 금융사의 1순위 담보인점을 근거로 들면서 수익성이 좋다고 홍보하는 점이다. 그러나 2순위 담보의 경우 부실이 발생했을 때 1순위가 먼저 투자금을 챙긴 뒤에나 투자금을 거둘 수 있어서 원금 손실이 발생할 가능성이 크다.

금융당국 관계자는 "부동산 P2P가 취급하는 상품 중에는 후순위 담보나 PF대출이 많다"며 "부동산 전망이 좋지 않은 상황에서 경기마저 침체되면 부실이 대거 발생할 수 있다"고 우려했다.

일각에서는 심사역을 제대로 갖추지 않고서 PF대출을 취급하는 업체들에 대한 지적도 나온다.

업계 관계자는 "심사역이 2~3명이라고 하지만 외주사 인원이 대부분이다"며 "심사역이 한명이거나 아예 없는 곳도 많다"고 우려했다.